Инвестиционная деятельность становится популярной. Люди любых возрастов, имеющие сбережения, пытаются их не только сохранить, но и приумножить, спасти от инфляционных процессов и девальвации национальной валюты.
Многие гонятся за высокими процентами вклада. При этом у большинства процесс вложений собственных денег сводится к единственному алгоритму: открыли вклад и впоследствии получили по нему доход в виде вкладного процентного дохода. Зачастую представление о таком инвестировании ограничиваются попыткой граждан найти максимальный процент размещения на вкладе, при котором они уверены, что в любой момент могут забрать основную сумму вклада (без учета процентов). Со всеми иными условиями люди стараются не разбираться, лениво отмахиваются, ошибочно убеждая себя даже не пытаться находить ответы на какие-либо вопросы. Итогом становится «нечаянное» вложение кровно заработанных денег в паевой инвестиционный фонд.
Сущность инвестиционного пая
ПИФ (паевой инвестиционный фонд) — это инструмент коллективного инвестирования. Инвесторы вкладывают деньги или имеющееся у них имущество в единый фонд, который покупает на общие средства те активы, которые определены его стратегией, — акции, облигации, недвижимость и другие. Общее имущество фонда делится пропорционально вложенным средствам на паи, каждый из которых удостоверяет право собственности инвестора на часть имущества фонда. Вместе с тем само имущество, составляющее ПИФ, конкретному пайщику не принадлежит.
Пай — это ценная бумага наряду с акциями и облигациями, из-за схожести обращения паи биржевых фондов часто называют также акциями, но стоит понимать, что инвесторы паевых фондов не владеют напрямую акциями компаний, которые покупает фонд. Стоимость пая может как расти, так и падать в зависимости от роста или падения активов фонда.
Работа ПИФ в России регулируется Федеральным законом № 156 от 29.11.2001 «Об инвестиционных фондах». Основные надзорные функции по соблюдению закона осуществляет Банк России, он же рассматривает жалобы (заявления, обращения) граждан и юридических лиц, связанные с нарушениями требований настоящего федерального закона и нормативных актов ЦБ.
Различные формы паевых инвестиционных фондов создают и предлагают своим клиентам в качестве форм инвестиций зачастую именно крупные банки, выступающие в качестве агентов. Хотя, конечно, могут их предлагать и управляющие компании, которые узко специализируются только на этом виде инвестиций.
Скрытые смыслы и расходы при инвестировании в паи
Когда «нечаянные» инвесторы, получившие пай вместо вклада, начинают все-таки разбираться в сложившейся ситуации, к ним приходит осознание, что такие вложения серьезно отличаются от обычного инвестирования на вклад. Самое главное отличие, что повергает многих в шоковое состояние, это имеющиеся риски подобного инвестирования. Становится понятно, что вложения не застрахованы государством. Более того, их стоимость может снизиться. Вместо гарантированного дохода можно получить непокрытый убыток от обесценивания активов, составляющих фондовое имущество, вплоть до полной потери сбережений пайщиков.
Еще одним неприятным сюрпризом становятся комиссии при покупке, продаже, обмене паев (фактически комиссия за вход/выход/обмен в ПИФ). При оценке доходности инвестиций в ПИФ необходимо вычитать из нее данные комиссии, которые удерживает управляющая компания. Комиссии могут быть установлены за покупку и продажу пая, вознаграждение управляющей компании за управление деньгами инвесторов, за работу спецрегистратора. Размеры комиссий указаны в правилах доверительного управления каждого конкретного фонда.
Юридическая помощь при навязывании или введении в заблуждение по способам инвестирования
Чтобы не попасться на уговоры ушлых менеджеров финансовых организации необходимо все время повышать свои знания в финансовой сфере. Вместе с тем, чтобы оспорить навязанную сделку по инвестированию, включая участие в ПИФах, потребуется квалифицированная юридическая помощь. Для этого возможно потребуется обращаться к финансовому омбудсмену или в суд.
Если у вас возникли неразрешимые правовые вопросы в области участия в инвестировании, в том числе в паевой инвестиционный фонд, или в вопросах, как избежать такого инвестирования или прекратить состоявшуюся сделку, мы можем предложить вам юридическую экспресс – консультацию, в том числе дистанционную.